Население и компании держат в банках 35,7 миллиарда леев в виде срочных вкладов и вкладов до востребования, что более чем на 3% больше, по сравнению с первым кварталом. Таковы данные Национального банка Молдовы. Банкиры говорят, что с каждым месяцем граждане вкладывают все больше денег в банки и темпы роста вкладов опережают темпы роста кредитования.
Интересно, что наряду с вкладами физических лиц растут и вклады юридических лиц, которые по состоянию на конец второго квартала 2018 года держали в банках в молдавских леях 13,5 миллиарда леев, что на 7% больше, по сравнению с предыдущим кварталом. Анализ динамики вкладов компаний показывает, что их объём не менялся до 2014 года (10 миллиардов долларов) и резко вырос в четвертом квартале 2014 года, когда произошла кража в трех банках Молдовы. В конце следующего года совокупные вклады компаний достигли 7,5 миллиарда леев. Заметно, как политические и экономические изменения в стране прямо влияют на отношение бизнеса к вкладам или развитию предприятий.
В результате роста вкладов и чтобы противодействовать излишку ликвидности в банках, впервые в этом году Исполнительный комитет Национального банка Молдовы (НБМ) решил увеличить норму обязательных резервов из средств, привлеченных банками в молдавских леях и в неконвертируемой валюте, на 2,5 процентного пункта – до 42,5% от расчетной базы. Норма увеличена на период применения обязательных резервов в молдавских леях: 16 сентября – 15 октября 2018 года. В то же время норма обязательных резервов из средств, привлеченных в свободно конвертируемой валюте, сохраняется на текущем уровне 14,0% от расчетной базы. Последний раз Центробанк увеличивал норму обязательных резервов в 2017 году – с 35 до 40%.
В третьем отчете об инфляции НБМ отмечает, что «избыточная ликвидность в банковской системе умеренно смягчилась в течение второго квартала 2018 года и составила 9 млрд 241 млн леев». В то же время этот уровень ликвидности «в условиях сбалансированного управления денежной и макроэкономической политикой может способствовать росту экономики, в основном за счет предоставления кредитов по конкурентоспособным ставкам».
Баланс портфеля чистых кредитов в конце первого полугодия составил 41,1% от общего объема активов или 33,1 млрд леев, снизившись в течение первых шести месяцев года на 1,0% (327 млн леев). С другой стороны, объем новых кредитов, по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, увеличился на 11,6%, и одним из факторов стало снижение процентной ставки по кредитам.
Физические лица придают импульс динамике кредитования. В частности, речь идет о кредитах на приобретение недвижимости в рамках программы Prima Casă.
Соотношение между кредитами и вкладами во втором квартале этого года составило 54,4 к 76%. Процесс кредитования отражает потребность экономики в инвестициях, готовность экономических агентов брать займы в банках, а также прогнозы банков в отношении развития национальной экономики в будущем. Сейчас бизнес не торопится осуществлять крупные инвестиции на фоне непредсказуемости в связи с выборами 2019 года.
По информации Национального бюро статистики, в январе – июне 2018 г. инвестиции в долгосрочные нематериальные активы составили 140,6 млн леев, увеличившись на 21,6% в сравнении с аналогичным периодом прошлого года. В то же время инвестиции в долгосрочные материальные активы повысились на 7,2% – до 6 млрд 627,1 млн леев.
По данным НБС, в I полугодии 2018 г. инвестиции в оборудование, машины, передаточные устройства составили 2 млрд 428,1 млн леев, увеличившись на 7,8% в сравнении с показателями того же периода 2017 г.
Инвестиции в строительство жилых домов составили 1 млрд 044,7 млн леев (-3,7% к тому же периоду 2017 г.), инвестиции в нежилые дома (здания и сооружения) – 1 млрд 069,3 млн леев (+3,1%), инвестиции в транспортные средства – 770,5 млн леев (+22,2%), в инженерные сооружения – 984,8 млн леев (+27%), другие материальные активы – 329,7 млн леев (-11,5%).
В структуре инвестиций по типу основных средств наибольший удельный вес за шесть месяцев 2018 г. пришелся на инвестиции в оборудование, машины и передаточные устройства – 35,9% от общего объема. Главными источниками финансирования инвестиционной деятельности в I полугодии 2018 г. оставались собственные средства хозяйствующих субъектов, составившие 4 млрд 727,3 млн леев (69,8% от общей суммы). При этом, в сравнении с аналогичным периoдoм 2017 г., их объем в январе – июне увеличился на 2,9%.
Инвестиции за счет бюджетных средств составили в целом 715,8 млн леев (10,6% от общего объема инвестиций). При этом инвестиции за счет средств госбюджета составили 371,6 млн леев (5,5% от общей суммы), увеличившись на 61,8%, а инвестиции из бюджетов административно-территориальных единиц выросли на 41,3% – до 344,2 млн леев, а их доля в общем объеме инвестиций составила 5,1%. Иностранные инвестиции сократились на 21,2% – до 278,9 млн леев, а их доля в общем объеме составила 4,1%. Инвестиции из других источников составили 1 млрд 045,7 млн леев (доля 15,5%), увеличившись на 19,3% в сравнении с тем же периодом прошлого года.
Основные финансовые и пруденциальные показатели коммерческих банков, зарегистрированные в конце июля, растут как в совокупности, так и в большинстве случаев по отдельности, отмечает Независимый аналитический центр Expert-Grup.
Даже со вступлением в силу новых требований расчета уровня капитала и подверженности риску при предоставлении кредитов, показатель достаточности капитала, взвешенного с учетом риска, остается на должном уровне – около 27% для всего банковского сектора, с колебаниями на индивидуальном уровне в пределах от 19,6 до 63 процентов. Ликвидность банков остается значительно выше регулируемых лимитов, а также тех, которые рекомендованы банковской практикой, что подтверждает медленное улучшение функции банковского посредничества и появление альтернативных издержек на уровне банков, отмечают экономисты. Таким образом, к концу июля накопленная банками прибыль выросла до 1,1 млрд леев, испытав негативное влияние убытков в одном банке (BC Eximbank – 40,6 миллиона леев).
Эксперты констатируют увеличение общего кредитного объема – с 219 млн леев в июле до в общей сложности 33,4 млрд леев. Наибольший вклад в этом разделе у кредитов, предоставленных для пищевой промышленности, которые выросли до 139 млн леев, и потребительских кредитов, которые увеличились на 111 млн леев. С другой стороны, самое большое снижение в этой области показали кредиты в области торговли, у которых был минус 105 млн леев, и энергетическом секторе – спад на 12 млн леев.
Тем не менее, в июле зафиксирован рост объема кредитов, выданных физическим лицам на покупку/ строительство недвижимости, – почти на 88 млн леев по сравнению с предыдущим месяцем, что свидетельствует о повышенном интересе к программе «Первый дом».
По информации Expert-Grup, показатели качества кредитного портфеля продолжают улучшаться. Так, в конце июля объем проблемных кредитов составил около 14,4%, он колебался в пределах 5-35%, в зависимости от банка.
Виктор Урсу
